Что сулят банки вкладчикам?

Грандиозный отток депозитных вкладов физлиц в 2008 - 2009 годах был обусловлен, преимущественно, страхом людей после дестабилизации банковской системы. Чтобы вернуть утраченные миллиарды, банки завлекали клиентов высокими ставками по депозитам. И, хотя по итогам 2009 года банки все равно потеряли больше 11% привлеченных вкладов граждан, в 2010 году ситуация кардинально изменилась: только за 5 месяцев депозиты выросли почти на 14%.

«Высокие ставки, которые были раньше, - это своего рода премия за риск в атмосфере нескольких громких дефолтов, падения экономики и общей неопределенности. Для банков тогда основным приоритетом была ликвидность, пусть даже какое-то время в убыток. Сейчас в столь дорогих ресурсах уже нет необходимости, да и паника прошла», - констатирует Валерий Олейник, заместитель председателя правления Диамантбанка.

По этой причине депозиты уже не приносят баснословные 25-28% годовых, как это было, например, в начале 2009 года. Доходность вкладов существенно снизилась, и это тенденция продолжится.

«Ликвидность системы растет - ставки снижаются - это закономерность, когда центральный банк страны печатает денег чуть больше, чем нужно», - подчеркивает Виталий Шапран, главный финансовый аналитик рейтингового агентства "Эксперт- Рейтинг".

Недалекие перспективы

Если прийти в банк с деньгами сейчас, то разброс ставок будет существенным (см. таблицу).

«Наиболее привлекательны гривневые вклады на срок от 3 до 12 месяцев. В этом случае ставка по депозиту приближается к максимально возможной при более-менее прогнозируемом уровне инфляции», - считает Наталия Рубан, ведущий специалист отдела расчетов и сопровождения физических лиц ЭРДЭ Банка.

Правда, банкиры уверяют, что «пирожки» нужно хватать уже сейчас, так как очередное снижение ставок не за горами. Быстрее всего будут падать в цене валютные вклады, ведь на дорогие гривневые кредиты спрос пусть небольшой, но есть. А вот валютным кредитованием банки практически не занимаются из-за запрета на ссуды в инвалюте заёмщикам, которые не получают валютную выручку.

Соответственно, в долларах и евро банки нуждаются намного меньше, чем раньше, когда большая часть кредитов, особенно на авто и ипотеку, выдавалась в долларах или евро. Теперь же основное применение валютных средств - замещение ранее привлеченных ресурсов в инвалюте.

«В ближайшие полгода можно ожидать снижения ставок по вкладам на короткие сроки до 1 месяца - до 2,5-3 п.п. Следовательно, количество предложений по этим вкладам сократится. В дальнейшем будет наблюдаться снижение ставок и по срочным вкладам: в грн. - до 1,5-1,8 п.п., в долларах и евро - до 1-1,2 п.п.», - прогнозирует Анджей Олейник, директор по маркетингу и развитию продуктов Platinum Bank.

Снизятся ставки и по вкладам в гривне, так как банкам необходимо стимулировать спрос на кредиты, чего без их удешевления добиться не удастся.

[page]

«Вероятнее всего, что в ближайшие 2-3 месяца продолжится тенденция снижения процентных ставок и по вкладам на короткие сроки - до 3 месяцев», - подчеркивает Наталия Рубан. Ведь если в прошлом году для банка было счастьем, когда вкладчик держал средства хотя бы 5-6 месяцев и позволял финучреждению решить проблемы текущей ликвидности, то сейчас стратегическая задача банков - возобновление кредитования, для чего средства клиентов должны находиться на депозитах как минимум год.

А что взамен?

Безусловно, такое положение дел вкладчиков не очень радует. Поэтому банки стараются компенсировать снижение доходности более лояльным подходом к вкладчикам. Во-первых, уже прочно закрепились в линейке депозитных продуктов вклады с минимальным сроком от 1-2 недель. По такому депозиту редко удается получить и 10% годовых в гривне, зато вклад хорош в виде краткосрочного применения деньгам, которые пылятся где-то в конверте.

Во-вторых, никуда не делись и вклады до востребования, которые так любят опасливые вкладчики. Ставки по таким депозитам минимальные, от 1-2% годовых, но вкладчик всегда имеет доступ к деньгам и может пополнить вклад. Сюда же можно отнести карточные продукты с депозитными свойствами, позволяющие вкладчику пополнять платежную карту, получать на эти средства проценты, и снимать деньги или платить за товары без потери дохода.

В-третьих, многие банки делают ставку на вклады с ежемесячной выплатой процентов, которые могут списываться как на текущий, так и на карточный счет. «Например, в нашем депозитном портфеле более 60% объема составляют вклады с ежемесячной выплатой процентов, оставшуюся долю делят между собой вклады с капитализацией и выплатой % в конце срока», - говорит Анджей Олейник.

В-четвертых, доходность может существенно повышаться для тех клиентов, которые вносят крупную сумму. Иногда разрыв между ставками составляет 1-4 п.п. в зависимости от суммы вклада. Также банки стараются ублажать и постоянных клиентов, предлагая при оформлении вклада, или при покупке услуг «в пакете», увеличенную на 0,5-1 п.п. ставку.

По словам банкиров, вкладчики предпочитают долгосрочные вклады с правом пополнения и ежемесячной выплатой.

«Открыв такой вклад вкладчик на длительный период, - до 18 месяцев, - фиксирует высокую процентную ставку и получает по ней высокий доход», - объясняет Валерий Олейник.

Если мыслить глобально...

На снижение ставок по депозитам нужно смотреть и с другой стороны - как на возможность вернуть кредитование по доступным условиям. Арифметика проста: если банк привлекает вклады под 25% годовых, то ставка по кредиту не может быть менее 30%. А это непосильно как для обычных граждан, так и для компаний. Соответственно, средняя ставка по депозиту на уровне 15-18% даст банку возможность выдавать кредиты хотя бы под 20-22% годовых.

Но есть и оборотная сторона медали: скептики опасаются, что вторая волна кризиса все же реальна. Уверенности в этом добавляют и неблагоприятные, если не сказать катастрофические, события в ряде стран ЕС. Все это может в какой-то момент перекинуться и на Украину, снова всколыхнув панику среди вкладчиков, которые ринутся забирать деньги из банков.

А это - новый виток кризиса банковской системы, нехватка ресурсов, очередное ухудшение и без того не очень качественного кредитного портфеля, и, разумеется, взлет ставок до заоблачных уровней, чтобы не дать вкладчикам сбежать окончательно, и новый «падеж» банков, которые не смогут платить бешеные проценты по депозитам.

Тем не менее, такой сценарий кажется маловероятным, особенно в свете того, что МВФ будет «спонсировать» Украину в ближайшие 2,5 года. Поэтому, нужно приготовиться к дальнейшему падению доходности депозитов, но и к удешевлению кредитов, что, наконец, откроет доступ к заемным ресурсам по приемлемой стоимости.

* данные приведены по состоянию на начало июля и могут отличаться в зависимости от конкретно взятого банка